Сбербанк (далее – «Группа») опубликовал промежуточную сокращенную консолидированную финансовую отчетность в соответствии с международными стандартами финансовой отчетности (МСФО) (далее – «отчетность») за 6 месяца 2020 года и по состоянию на 30 июня 2020 года, содержащую отчет компании АО «ПрайсвотерхаусКуперс Аудит» о результатах обзорной проверки.
Финансовый директор Александра Бурико отметила:
«Прочные позиции по капиталу и ликвидности, высокий уровень проникновения цифровых сервисов и взвешенный подход к управлению рисками позволяют нам эффективно отвечать на возникшие вызовы и оказывать поддержку населению и бизнесу в период пандемии и карантинных ограничений. Беспрецедентные объемы реструктуризаций и антикризисного финансирования, проведенные в максимально сжатые сроки, запуск программы оптимизации расходов стали основными приоритетами банка во втором квартале. По итогам квартала Сбербанк заработал чистую прибыль в размере 166,7 млрд рублей, обеспечив рентабельность капитала 14,2%, несмотря на снижение деловой активности и повышенный уровень отчислений в резервы. Постепенное восстановление экономики дает основу для нашего умеренно оптимистичного прогноза на второе полугодие.»
Ключевые финансовые и операционные показатели Группы Сбербанк за 2 квартал 2020 года:
- Чистая прибыль Группы составила 166,7 млрд руб. (-33,4% г/г);
- Прибыль на обыкновенную акцию составила 7,78 руб., снизившись на 27,3% г/г;
- Рентабельность капитала составила 14,2%, рентабельность активов составила 2,1%;
- Кредиты Группы1 выросли на 1,6% без учета валютной составляющей до 22,9 трлн руб. Розничный кредитный портфель вырос на 0,9% до 8,3 трлн руб., а корпоративное кредитование увеличилось на 1,8% без учета валютной переоценки до 14,6 трлн руб.
- Количество активных клиентов - физических лиц превысило 96,9 млн человек;
- Количество активных месячных пользователей (MAU) мобильного приложения Сбербанк Онлайн выросло за квартал на 2,8 млн человек до 60 млн человек, а количество ежедневных пользователей (DAU) увеличилось на 2,4 млн человек до 27,2 млн человек, DAU/MAU превысил 45%;
- Количество активных корпоративных клиентов Сбербанка превысило 2,6 млн, а количество MAU в цифровых каналах удерживается на уровне 2,2 млн пользователей;
- На конец 2 квартала 2020 г. более 11 млн клиентов используют Sber ID, единый логин для доступа к сервисам 45 партнеров экосистемы, а бонусами Спасибо теперь можно расплатиться за сервисы 8 компаний экосистемы.
Обзор основных показателей отчета о прибылях и убытках
|
В млрд руб., если не указано иное |
2 кв |
2 кв |
1 кв |
2 кв |
2 кв |
6 мес |
6 мес |
6 мес |
|
2020 |
2019 |
2020 |
2020/ |
2020/ |
2020 |
2019 |
2020/ | |
|
2 кв |
1 кв |
6 мес | ||||||
|
2019, |
2020, |
2019, | ||||||
|
% изм |
% изм |
% изм | ||||||
|
Чистые процентные доходы |
398,5 |
353,1 |
371,9 |
12,9% |
7,2% |
770,4 |
690,6 |
11,6% |
|
Чистые комиссионные доходы |
120,0 |
116,7 |
126,4 |
2,8% |
-5,1% |
246,4 |
219,6 |
12,2% |
|
Прочие непроцентные доходы / (расходы) 3 |
-3,6 |
17,0 |
10,3 |
-121,2% |
-135,0% |
6,7 |
52,5 |
-87,2% |
|
Операционные доходы до резервов 2 |
514,9 |
486,8 |
508,6 |
5,8% |
1,2% |
1 023,5 |
962,7 |
6,3% |
|
Чистые расходы вследствие изменения кредитного качества: |
-132,9 |
-8,8 |
-167,1 |
1410,2% |
-20,5% |
-300,0 |
-54,3 |
452,5% |
|
Чистый расход от создания резерва по долговым финансовым активам |
-126,5 |
-9,2 |
-138,0 |
1275,0% |
-8,3% |
-264,5 |
-26,5 |
898,1% |
|
Переоценка кредитов по справедливой стоимости вследствие изменения кредитного качества |
-6,4 |
0,4 |
-29,1 |
-1700,0% |
-78,0% |
-35,5 |
-27,8 |
27,7% |
|
Чистые расходы от создания резерва по обязательствам кредитного характера |
-0,7 |
-2,4 |
-14,6 |
-70,8% |
-95,2% |
-15,3 |
1,9 |
-905,3% |
|
Операционные расходы |
-172,4 |
-168,5 |
-169,2 |
2,3% |
1,9% |
-341,6 |
-319,2 |
7,0% |
|
Чистая прибыль от продолжающейся деятельности |
166,7 |
245,9 |
120,5 |
-32,2% |
38,3% |
287,2 |
472,0 |
-39,2% |
|
Прибыль от прекращенной деятельности |
0,0 |
4,4 |
0,0 |
-100,0% |
NA |
0,0 |
4,9 |
-100,0% |
|
Чистая прибыль |
166,7 |
250,3 |
120,5 |
-33,4% |
38,3% |
287,2 |
476,9 |
-39,8% |
|
Прибыль на обыкновенную акцию от продолжающейся деятельности, руб. |
7,78 |
10,70 |
5,60 |
-27,3% |
38,9% |
13,38 |
21,23 |
-37,0% |
|
Совокупный доход от продолжающейся деятельности, приходящийся на акционеров Банка |
229,5 |
281,1 |
121,1 |
-18,4% |
89,5% |
350,6 |
502,3 |
-30,2% |
|
Основные финансовые коэффициенты от продолжающейся деятельности | ||||||||
|
Рентабельность капитала от продолжающейся деятельности |
14,2% |
24,9% |
10,6% |
-- |
-- |
12,4% |
23,9% |
-- |
|
Рентабельность активов от продолжающейся деятельности |
2,1% |
3,4% |
1,5% |
-- |
-- |
1,8% |
3,3% |
-- |
|
Чистая процентная маржа |
5,61% |
5,41% |
5,49% |
-- |
-- |
5,56% |
5,34% |
-- |
|
Стоимость риска (кредиты по амортизированной стоимости) |
224 бп |
15 бп |
251 бп |
-- |
-- |
238 бп |
30 бп |
-- |
|
Стоимость риска (кредиты по амортизированной и справедливой стоимости) |
225 бп |
14 бп |
292 бп |
-- |
-- |
258 бп |
55 бп |
-- |
|
Отношение операционных расходов к операционным доходам 2 |
33,5% |
34,6% |
33,3% |
-- |
-- |
33,4% |
33,2% |
-- |
Основные показатели отчета о финансовом положении
|
В млрд руб., если не указано иное |
30.06.2020 |
31.03.2020 |
31.12.2019 |
30.06.2020/ |
30.06.2020/ |
|
31.03.2020, |
31.12.2019, | ||||
|
% изм |
% изм | ||||
|
Кредиты1: |
22 852,1 |
23 166,0 |
21 749,4 |
-1,4% |
5,1% |
|
Кредиты юридическим лицам 1 |
14 582,1 |
14 972,0 |
13 865,4 |
-2,6% |
5,2% |
|
Кредиты физическим лицам 1 |
8 270,0 |
8 194,0 |
7 884,0 |
0,9% |
4,9% |
|
Портфель ценных бумаг |
4 845,0 |
4 671,2 |
4 369,7 |
3,7% |
10,9% |
|
Всего активов |
32 383,4 |
32 068,9 |
29 958,9 |
1,0% |
8,1% |
|
Средства клиентов всего: |
23 312,4 |
23 061,8 |
21 574,4 |
1,1% |
8,1% |
|
Средства физических лиц |
15 108,2 |
14 669,9 |
14 209,6 |
3,0% |
6,3% |
|
Средства корпоративных клиентов |
8 204,2 |
8 391,9 |
7 364,8 |
-2,2% |
11,4% |
|
Балансовая стоимость на акцию4, руб. |
213,4 |
203,2 |
198,3 |
5,0% |
7,6% |
|
Основные финансовые коэффициенты | |||||
|
Отношение чистых кредитов к депозитам |
90,9% |
93,5% |
94,4% |
-- |
-- |
|
Обесцененные активы, вкл. изначально обесцененные кредиты/ кредитный портфель (гросс) |
7,5% |
7,4% |
7,5% |
-- |
-- |
|
Покрытие резервами обесцененных активов, вкл. изначально обесцененные кредиты по амортизированной стоимости |
102,0% |
98,2% |
89,3% |
-- |
-- |
Чистые процентные доходы за 2 квартал 2020 года выросли на 12,9% г/г до 398,5 млрд руб.
Процентные доходы во 2 квартале 2020 года сократились на 1,8% г/г до 594,8 млрд руб. в результате постепенного снижения доходности кредитов, следуя динамике рыночных ставок.
- Рост розничного кредитного портфеля замедлился до 0,9% за 2 квартал 2020 года до 8,3 трлн руб., что связано со снижением активности в период карантинных ограничений. Доля розничных кредитов в совокупном кредитном портфеле выросла на 0,9 пп до 36,2%. Доходность розничных кредитов снизилась за квартал на 20 бп до 11,9%.
- Ипотечный портфель вырос на 1,9% за квартал при поддержке активного спроса на государственные и собственные программы льготного кредитования, доля которых в выдачах ипотечных кредитов к концу квартала составила около 30%.
- Портфель потребительских кредитов практически не изменился за квартал (-0,2%).
- Корпоративный портфель1 вырос на 1,8% без учета валютной переоценки за 2 квартал 2020 года до 14,6 трлн руб., и сократился на 2,6% в номинальном выражении на фоне укрепления рубля. Доходность корпоративных кредитов за квартал снизилась на 10 бп до 7,1%.
- Банк продолжает активно участвовать в государственных программах поддержки бизнеса и с момента их запуска до текущего времени заключил кредитных договоров на сумму свыше 330 млрд руб.
Процентные расходы, включая расходы на страхование вкладов, сократились на 22,2% г/г во 2 квартале 2020 года до 196,3 млрд руб. на фоне смягчения денежно-кредитной политики, а также в связи с пересмотром ставки страховых взносов в фонд страхования вкладов. Отчисления в фонд страхования вкладов сократились за 2 квартал на 62% г/г до 8,2 млрд руб., так как решение о пересмотре ставки применяется ретроспективно с начала года.
- Прирост средств физических лиц составил 3% за 2 квартал 2020 года до 15,1 трлн рублей, что в том числе было обусловлено выплатами в рамках государственных программ, включая программы поддержки семей с детьми. Стоимость срочных розничных вкладов уменьшилась за квартал на 60 бп до 4,1%.
- Средства корпоративных клиентов сократились за 2 квартал 2020 на 2,2% до 8,2 трлн рублей, при этом без учета валютной переоценки показали рост на 2,0%. Стоимость срочных депозитов снизилась за квартал на 40 бп до 3,1%.
- Во 2 квартале 2020 года Сбербанк выпустил биржевые облигации на российском рынке на сумму 20 млрд руб. сроком на 4 года, что привело к росту объема размещенных биржевых облигаций до 465,5 млрд руб. на конец отчетного периода.
Отношение чистых кредитов к депозитам составило 90,9% по итогам 2 квартала 2020 года, снизившись на 2,6 пп по сравнению с прошлым кварталом.
Рост чистых комиссионных доходов Группы замедлился во 2 квартале 2020 года из-за карантинных ограничений и составил 2,8% г/г до 120,0 млрд руб.
- Чистые доходы по банковским картам снизились на 6% г/г - восстановление оборотов по картам началось только в последний месяц квартала. При этом карантин естественным образом ускорил проникновение безналичных расчетов в привычки клиентов: за 2 квартал количество клиентов, не проводящих операции с наличностью, удвоилось и составило почти 40% всей клиентской базы банка.
- Транспортный эквайринг стал доступен в 116 российских городах.
- Ежемесячная аудитория цифровой платформы ДомКлик увеличилась за квартал почти в 1,5 раза до 7,5 млн. Заметно вырос спрос на цифровые нефинансовые сервисы платформы как среди ипотечных клиентов, так и клиентов без ипотеки: с начала года электронной регистрацией для сделок с недвижимостью без ипотеки воспользовалось в 5 раз больше клиентов, а на вторичном рынке – в 8 раз.
- Постепенное снятие ограничительных мер стимулировало транзакционную активность в конце квартала и способствовало росту комиссионных доходов от расчетно-кассового обслуживания (+8,6% г/г).
По данным управленческого учета совокупный операционный доход от продуктов страхового, пенсионного и бизнеса по управлению активами составил 29 млрд руб., показав рост на 2% г/г во 2 квартале 2020 года. Совокупные активы под управлением, пенсионные накопления и активы страхового бизнеса Сбербанка выросли за 2 квартал на 6% и составили 1,59 трлн рублей.
Операционные расходы Группы (расходы на содержание персонала и административные расходы) во 2 квартале 2020 года выросли на 2,3% г/г и составили 172,4 млрд руб. Замедлению темпов роста расходов способствовала запущенная в банке программа повышения эффективности в условиях пандемии. При этом рост расходов на персонал (+6,7% г/г) был связан с индексацией заработных плат в июле прошлого года и продолжающейся ИТ трансформацией.
Отношение операционных расходов к операционным доходам2 составило 33,5%, снизившись на 1,1 пп г/г.
Чистые расходы по созданию резерва под ожидаемые кредитные убытки по кредитному портфелю по амортизированной стоимости составили 123,1 млрд руб. за 2 квартал 2020 года. Стоимость кредитного риска по кредитному портфелю по амортизированной стоимости составила 224 бп во 2 квартале 2020 года. В соответствии с МСФО 9 часть кредитов отражается в отчетности по справедливой стоимости через прибыли/ убытки. Во 2 квартале отрицательная переоценка таких кредитов, связанная с изменением в кредитном качестве, составила 6,4 млрд руб. Совокупные расходы по созданию резервов составили 129,5 млрд руб., а стоимость кредитного риска с учетом переоценки кредитов по справедливой стоимости снизилась на 67 бп во 2 квартале 2020 года и составила 225 бп.
Во 2 квартале 2020 года наблюдается ожидаемое ухудшение кредитного качества, что выражается в росте доли кредитов второй корзины, в основном за счет кредитов корпоративных заемщиков, пострадавших от карантинных ограничений. При этом доля обесцененных кредитов в общем кредитном портфеле, оцениваемом по амортизированной стоимости, выросла за квартал на 0,1 пп до 7,5%.
По итогам 2 квартала 2020 общий объем задолженности корпоративных клиентов, по которым проведены реструктуризации по государственным, собственным программам и индивидуальным решениям, превысил 2 трлн руб. Объем реструктуризаций, одобренный по кредитам физических лиц, составил свыше 160 млрд руб. Убыток от реструктуризаций, признанных несущественными в соответствии с МСФО 9, составил 27,6 млрд руб.
Отношение совокупного объема резервов к обесцененным кредитам во 2 квартале 2020 года увеличилось по сравнению с прошлым кварталом на 3,8 пп до 102,0%, ввиду применения консервативного подхода к управлению рисками в условиях кризиса.
|
Основные показатели достаточности капитала4 | ||||||
|
Данные рассчитаны на основе стандартного подхода и подхода на основе внутренних рейтингов (ПВР), которые применены к соответствующим группам активов. Расчет риск-взвешенных активов, оценка которых осуществляется в соответствии с подходом на основании внутренних рейтингов (ПВР) для отчётного периода на 30.06.2020 реализован согласно принципам Basel 3.5, в то время как в предыдущих периодах расчет проведен на основании принципов Basel III. | ||||||
|
30.06.2020 |
31.03.2020 |
31.12.2019 |
30.06.2020 / |
30.06.2020 / | ||
|
млрд руб., если не указано иное |
31.03.2020, % изм |
31.12.2019, % изм | ||||
|
Капитал 1-го уровня |
4 721,2 |
4 489,1 |
4 375,4 |
5,2% |
7,9% | |
|
Общий капитал |
4 863,2 |
4 648,5 |
4 433,5 |
4,6% |
9,7% | |
|
Активы, взвешенные с учетом риска |
31 936,4 |
33 719,4 |
32 634,1 |
-5,3% |
-2,1% | |
|
Кредитный риск |
27 538,6 |
29 308,4 |
28 062,7 |
-6,0% |
-1,9% | |
|
Операционный риск |
3 486,8 |
3 486,8 |
3 486,8 |
0,0% |
0,0% | |
|
Рыночный риск |
911,0 |
924,2 |
1 084,6 |
-1,4% |
-16,0% | |
|
Коэффициенты достаточности капитала | ||||||
|
Коэффициент достаточности базового капитала 1-го уровня |
14,78% |
13,31% |
13,41% |
-- |
-- | |
|
Коэффициент достаточности общего капитала |
15,23% |
13,79% |
13,59% |
-- |
-- | |
|
Показатель финансового рычага |
13,7% |
13,1% |
13,7% |
-- |
-- | |
Общий капитал Группы вырос за квартал на 4,6% и составил 4 863,2 млрд руб. на 30 июня 2020 года благодаря нераспределенной прибыли и положительной переоценке портфеля ценных бумаг.
Активы Группы, взвешенные с учетом риска, сократились на 5,3% во 2 квартале 2020 года до 31 936,4 млрд руб. в основном за счет снижения риск-взвешенных активов по кредитному риску на 6% на фоне перехода на принципы Basel 3.5, отмены макро-надбавки по ипотечным кредитам, выданным до 01.04.2020, а также отрицательной валютной переоценки кредитного портфеля. Плотность активов, взвешенных с учетом риска, снизилась за квартал с 98,7% до 92,9%.
Показатель финансового рычага Группы составил во 2 квартале 2020 года 13,7%.
За 2 квартал коэффициент достаточности базового капитала 1-го уровня вырос на 147 бп до 14,78%, а общего капитала – улучшился на 144 бп до 15,23%.
1 До вычета резерва под обесценение (включая кредиты, оцениваемые по амортизированной и справедливой стоимости)
2 Операционные доходы до влияния резервов под ожидаемые кредитные убытки, резервов по условным обязательствам кредитного характера и изменения справедливой стоимости кредитов вследствие изменения кредитного качества
3 Данная статья включает следующие разделы: Расходы за вычетом доходов от операций с непроизводными финансовыми инструментами, оцениваемыми по справедливой стоимости через прибыль или убыток; Доходы за вычетом расходов от операций с финансовыми инструментами, оцениваемыми по справедливой стоимости через прочий совокупный доход; Доходы за вычетом расходов по операциям с производными финансовыми инструментами и иностранной валютой, от переоценки счетов в иностранной валюте и драгоценных металлах; Расходы за вычетом доходов от первоначального признания финансовых инструментов и модификации кредитов; Обесценение нефинансовых активов; Чистое (создание) / восстановление прочих резервов; Выручка, полученная от непрофильных видов деятельности; Себестоимость продаж и прочие расходы по непрофильным видам деятельности; Чистые премии от страховой деятельности и деятельности пенсионного фонда; Чистые выплаты, заявленные убытки, изменение обязательств по договорам страхования и пенсионным договорам и аквизиционные расходы от страховой деятельности и деятельности пенсионного фонда; Доходы по операционному лизингу оборудования; Расходы по оборудованию, переданному в операционный лизинг; Прочие чистые операционные (расходы) / доходы
4 Собственные средства, принадлежащие акционерам Банка / Общее количество акций в обращении (обыкновенные + привилегированные)
ОГРАНИЧЕНИЕ ОТВЕТСТВЕННОСТИ
Настоящий пресс релиз подготовлен ПАО Сбербанк («Банк»), и включенные в него данные не подвергались независимой проверке. Настоящий пресс релиз не представляет собой ни полностью, ни частично предложение о продаже или выпуске, приглашение к направлению предложений о продаже или выпуске или рекомендацию в отношении покупки, подписки, гарантии размещения или иного приобретения каких-либо акций Банка или любого участника группы Банка или каких-либо ценных бумаг, представляющих такие акции, или каких-либо иных ценных бумаг указанных лиц, и её не следует толковать в качестве такового или таковой, и ни настоящий пресс релиз или какая-либо его часть, ни сам факт его представления или распространения не являются основанием для какого-либо контракта, обязательства или инвестиционного решения, и на них не следует полагаться в связи с каким-либо контрактом, обязательством или инвестиционным решением. Информация, включенная в настоящий пресс релиз, является конфиденциальной и предоставляется вам исключительно для ознакомления и не подлежит воспроизведению, передаче или дальнейшему распространению каким-либо иным лицам или полной или частичной публикации для каких-либо целей.
Настоящий пресс релиз не является предложением ценных бумаг для продажи в США. Акции или иные ценные бумаги, представляющие акции, не могут предлагаться или продаваться в США кроме как на основании исключения из требований по регистрации согласно Закону о ценных бумагах от 1933 г. или по сделке, на которую не распространяются требования Закона о ценных бумагах от 1933 г.
Настоящий пресс релиз направляется и предназначен только: (А) лицам в странах, входящих в Европейскую экономическую зону (кроме Великобритании), которые являются «квалифицированными инвесторами» в значении Статьи 2(1)(е) Директивы о проспектах эмиссии (Директива 2003/71/EC) («Квалифицированные инвесторы»); (В) Квалифицированным инвесторам в Великобритании, которые являются инвестиционными профессионалами, подпадающими под действие Статьи 19(5) Приказа 2005 г. (о финансовой рекламе), принятого на основании Закона «О финансовых услугах и рынках» 2000 г. («Приказ»), и/или компаниям, имеющим высокий уровень чистых активов, и иным лицам, подпадающим под действие Статьи 49(2)(a) по (d) Приказа, которым такой пресс релиз может быть направлен на законных основаниях; и (С) иным лицам, которым настоящий пресс релиз может быть направлена и для которых она может быть предназначена в соответствии с применимым законодательством (все такие лица, перечисленные в подпунктах с (А) по (С) выше по тексту, взятые вместе, далее именуются – «соответствующие лица»). Акции или иные ценные бумаги, представляющие акции, или иные ценные бумаги предоставляются только соответствующим лицам, и любые приглашение к направлению предложений, предложения или договоры о подписке, покупке или ином приобретении таких ценных бумаг могут направляться и заключаться только с соответствующими лицами. Лицо, не являющееся соответствующим лицом, не должно совершать каких-либо действий, полагаясь на настоящий пресс релиз или какую-либо его часть.
Настоящий пресс релиз не представляет собой предложение или приглашение к направлению предложений покупки, продажи, обмена или передачи ценных бумаг в России или в пользу, или в интересах российских лиц, и не является рекламой ценных бумаг в России. «Размещение» или «обращение» в России иностранных ценных бумаг, представляющих акции Банка, не предусматривается, за исключением случаев, когда это разрешено российским законодательством.
Информация, приведенная в настоящем пресс релизе, или озвученная в устных сообщениях руководства Банка, может содержать заявления прогнозного характера. Заявления прогнозного характера могут быть сделаны в отношении любых фактов, исключая факты, отнесенные к прошлым периодам, а также включать заявления касательно намерений, убеждений и текущих ожиданий Банка в отношении, помимо прочего, результатов деятельности Банка, его финансового положения, ликвидности, перспектив, роста, целевых показателей, стратегии и отрасли, в которой Банк ведет свою деятельность. По своей сути заявления прогнозного характера связаны с рисками и неопределенностями, поскольку они относятся к событиям и зависят от обстоятельств, которые могут произойти или не произойти в будущем. Банк предупреждает вас, что заявления прогнозного характера не являются гарантией будущих показателей, и фактические результаты деятельности Банка, его финансовое положение, ликвидность и события в отрасли, в которой Банк осуществляет свою деятельность, могут существенным образом отличаться от прямо выраженных или подразумеваемых в таких заявлениях прогнозного характера, приведенных в настоящем пресс релизе или озвученных в устных заявлениях руководства Банка. Кроме того, даже если фактические результаты деятельности, финансовое положение, ликвидность и события в отрасли, в которой Банк осуществляет свою деятельность, будут соответствовать заявлениям прогнозного характера, приведенным в настоящем пресс релизе или озвученным в устных заявлениях, эти результаты или события не могут рассматриваться в качестве показателя результатов деятельности и возможных событий в будущем.
Информация и мнения, приведенные в настоящем пресс релизе или в устных заявлениях руководства Банка, предоставляются по состоянию на дату настоящего пресс релиза и могут быть изменены без предварительного уведомления. На информацию, включенную в настоящий пресс релиз, и в устные заявления руководства Банка, а также на ее полноту для каких-либо целей полагаться не следует. Ни Банк, ни его дочерние общества, ни их соответствующие консультанты, должностные лица, сотрудники или агенты не предоставляют каких-либо заверений или гарантий в отношении точности информации или мнений, или каких-либо убытков, возникших каким бы то ни было образом, прямо или косвенно, в результате использования настоящего пресс релиза или его содержания.
Настоящий пресс релиз не адресован и не предназначен для распространения или использования каким-либо лицом или организацией, которое является гражданином или резидентом, или находится в каком-либо месте, государстве, стране или иной юрисдикции, где такое распространение, публикация или использование противоречат требованиям законодательства или где для этого в любой такой юрисдикции необходима регистрация или лицензия.
Вы не должны хранить копии настоящего пресс релиза.
Изучая настоящий пресс релиз, вы подтверждаете согласие с вышеуказанными положениями и обязуетесь их соблюдать.
