Сберегательные сертификаты: ломаем стереотипы

Сберегательный сертификат - продукт не новый и даже уже не экзотичный. На российском банковском рынке он присутствует почти 20 лет, а широким массам стал известен четыре-пять лет назад. Но, несмотря на растущую известность, знания о сберегательных сертификатах, как правило, сводятся к нескольким общим представлениям, далеко не всегда соответствующим истине. Bankinform.ru решил разобраться в этих стереотипах, подтвердив либо опровергнув их.

Стереотип № 1. Сертификаты ненадежны, так как не застрахованы.

Не совсем так. Начнем с того, что есть и застрахованные. Сертификаты делятся на два вида - именные и на предъявителя. Именные сертификаты гарантированы государством наравне со вкладами, то есть в пределах 1,4 млн рублей. Однако именной сертификат - штука редкая (в России их предлагают всего пять банков, а в Екатеринбурге - два), да и по сравнению с бумагой на предъявителя имеет свои минусы (об этом чуть позже).

Сертификат на предъявителя не страхуется, и в случае потери банком лицензии держателям таких бумаг придется стоять в очереди за деньгами наравне с юрлицами и излишне богатыми вкладчиками, причем совсем не факт, что банк сможет с ними рассчитаться. В 2016 году было два случая отзыва лицензий у организаций, имевших в своих пассивах сберсертификаты  (Внешпромбанк и Фиа-Банк, причем первый предлагал этот продукт и в Екатеринбурге).

Однако это не повод чураться сертификата на предъявителя. Просто в случае с ним следует отнестись к выбору банка более внимательно, чем при открытии вклада. И помнить, что отсутствие гарантий совсем не тождественно ненадежности.

Стереотип № 2. Сертификаты ненадежны, так как их могут украсть или подделать.

Неправда. Представление о том, что, украв сертификат на предъявителя, можно просто получить по нему деньги, неверно. Все же это не карта с написанным на ней PIN-кодом. При выдаче денег у держателя бумаги спрашивают паспорт и записывают данные. Конечно, сам факт, что сертификат был украден, а не добровольно передан, придется доказывать в суде, но с кем судиться, будет известно. А это делает подобную кражу по большому счету бессмысленной и ее вероятность минимальной.

Именной сертификат красть вообще бесполезно: деньги по нему может получить только тот, на кого он записан. При передаче такой бумаги другому лицу, на ней делается соответствующая запись с подписями и указанием паспортных данных обеих сторон.

Если же человек слишком боится за вложенные деньги, сертификат можно не забирать домой, а оставить на хранении в банке. Некоторые кредитные организации предоставляют такую услугу бесплатно.

Слухи о подделке сертификатов тоже весьма преувеличены. Эта работа была бы весьма трудоемкой (по уровню защиты бумаги вполне сопоставимы с денежными знаками), а обналичить сертификат, как уже упоминалось, можно только с предъявлением паспорта. Вероятность такой подделки крайне низка.

Стереотип № 3. Сертификаты всегда выгоднее вкладов.

Это как посмотреть. Сберсертификаты в России предлагают всего два десятка банков, а вклады - более пятисот. Немудрено, что в принципе на рынке всегда можно найти вклады, по доходности сопоставимые с самыми выгодными сертификатами. Однако чем уже диапазон, тем заметнее преимущества последних. Так, в Екатеринбурге сейчас средняя максимальная доходность вкладов составляет 9,06% годовых, а сертификатов - 9,98%. Максимальные ставки (отдельные предложения) равняются соответственно 10,2% и 11%.

Если же смотреть на вклады только в тех банках, которые выпускают сертификаты, тенденция налицо: вклады неизменно проигрывают в доходности и порой очень много (до 5,5 п. п.). Средняя максимальная ставка по сберегательным сертификатам на российском рынке - 10,3% годовых, аналогичный показатель по вкладам тех же банков - 9,14%.

Но следует помнить, что сберегательные сертификаты в большей степени, чем вклады, ориентированы на VIP-сегмент, следовательно, и высокую ставку, как правило, можно получить только при внесении в кассу нескольких миллионов. Для менее крупных сумм ставки вполне сопоставимы с депозитными. Так, средняя максимальная доходность по предлагаемым в Екатеринбурге сертификатам при сумме вложения в полмиллиона рублей составит лишь 9,23%.

Еще один момент - по именным сертификатам ставки практически всегда ниже, и это естественно, ведь с них банкам приходится делать отчисления в АСВ. Средняя максимальная ставка по рынку для таких бумаг - 9,51%, для сертификатов на предъявителя - 10,52%.

Стереотип № 4. Сертификат - преимущественно долгосрочное вложение.

Отнюдь. Лишь три из двадцати работающих на рынке сертификатов банков не предусматривают сроки меньше полугода. В семи кредитных организациях бумагу можно оформить на три месяца, а в Экспобанке - даже на неделю.

При этом «короткие» сертификаты (до полугода) пользуются немалым спросом. Сейчас они занимают около 11% рынка. Доля долгосрочных вложений (свыше года) - 53%. А в 2015 году, когда по сертификатам (как и по вкладам) самые высокие ставки устанавливались на среднесрочные предложения, самыми популярными были сертификаты от 6 до 12 месяцев. Тогда их доля доходила до 56%, сейчас она снизилась до 31%.

Таким образом, в плане выбора сроков сертификаты ничем не уступают вкладaм.

Стереотип № 5. Вложенные в сертификат деньги нельзя получить досрочно.

Вовсе нет. Как и вклады, сертификаты не являются безотзывными, обналичить их можно в любой момент. Другое дело, что доход тогда будет почти нулевым - по ставке «до востребования». Еще пару лет назад несколько банков предусматривали льготные условия досрочного возврата сертификатов (УБРиР, например, платил до 7% годовых), однако сейчас так делают лишь две организации, и ни одна из них не работает в Екатеринбурге.

Такая тенденция тем досаднее, что льготное досрочное погашение - единственная полезная опция, «роднящая» сертификаты со вкладами. Пополнение либо частичное снятие денег для сертификатов невозможны в принципе.

Стереотип № 6. Сертификаты берут в основном для подарка.

Нет. Конечно, в таком качестве их тоже используют: оно и выглядит оригинальнее, чем конверт с деньгами, и дополнительный доход подразумевает (если у адресата хватит терпения). Но в подавляющем большинстве случаев россияне приобретают сертификаты с инвестиционными целями. Это хорошо заметно по статистике лидера рынка - Сбербанка России, сертификаты которого на небольшие суммы (от 10 до 50 тыс. рублей) используются для подарков, но не для инвестиций - ставка по ним равна 0,01%. «Доля сберсертификатов на сумму до 50 тыс. рублей сейчас составляет всего 0,2% от общего количества. Это говорит о том, что этот банковский продукт используется преимущественно для сбережения средств, а не в качестве аналога подарочного сертификата», - рассказывают в пресс-службе Уральского банка Сбербанка.

Сертификаты в Екатеринбурге

Сейчас в Свердловской области сберегательные сертификаты реализуют семь кредитных организаций (в скором времени к ним присоединится Юниаструм Банк). В таблице их предложения разбиты по типам сертификатов, а для наглядности указан максимальный процент по вкладам в тех же банках.

Сберегательные сертификаты на предъявителя 

Именные сберегательные сертификаты

Ждать ли «сертификатного бума»?

Триумф этого продукта пришелся на 2012 год, когда его стал активно продвигать Сбербанк. Тогда объем сертификатного рынка за год вырос более чем в 20 раз. Следующие два года он по темпам роста уверенно обгонял рынок вкладов, но в 2015-м немного уступил ему и стал демонстрировать нестабильную динамику. За первое полугодие 2016 года рынок сертификатов, по данным ЦБ РФ, прирос на 4,9%, в то время как депозитный - на 4,7% (учитываются только рублевые вклады, так как сертификаты выдаются исключительно в рублях). Означает ли это, что сертификаты как продукт «выдохлись», и все, кому это было интересно, уже ими обзавелись? Представители банковского сообщества уверены, что это не так, хотя о новом «буме», конечно, речи не идет.

«Остаток средств, инвестированных свердловчанами в сберсертификаты, с января по август увеличился на 7,6% - то есть вложения в сертификаты растут примерно теми же темпами, что и в депозиты (6,9%), - делится цифрами пресс-служба Уральского банка Сбербанка России. - Растет и номинал сертификатов. По сравнению с прошлым годом он увеличился на 30,6%».

В УБРиР также отмечают рост интереса к продукту: за полгода банк увеличил объем выпущенных сертификатов в четыре раза.

Аналогичную тенденцию видят и в АК Барс Банке. «В настоящее время интерес к сберегательным сертификатам набирает оборот, чему свидетельствует рост объемов продаж во 2 квартале 2016г. на 44% в сравнении с предыдущим периодом. Остатки на сберегательных сертификатах банка выросли с начала года на 24%. На наш взгляд, данный продукт еще не исчерпал свой потенциал и продолжит набирать популярность», - говорит глава дирекции развития и продаж розничного бизнеса АК Барс Банка Владимир Орбов.

В определенной степени замедление роста рынка связано с разобранными выше негативными стереотипами и отсутствием рекламы со стороны кредитных организаций. «Оформление сберегательных сертификатов - услуга, которую предлагает ограниченное число банков, поэтому нет необходимости в серьезной рекламной кампании, - объясняет начальник управления пассивных операций Уральского банка реконструкции и развития Ольга Аксенова. - Интерес к сберсертификатам сохранится и далее. Спрос на данный продукт может дополнительно увеличиться, если законодательно этот инструмент инвестиций будет заменен на безотзывный депозит, который будет застрахован АСВ, с сохранением повышенной доходности».